Analisis teknikal pasaran saham membolehkan kita menilai baki kuasa "lembu jantan" dan "beruang" pada masa sekarang. Analisis teknikal muncul sebagai hasil daripada pedagang yang memerhatikan carta harga dan mengenal pasti peraturan tingkah laku yang dibentuk melalui analisis psikologi pasaran, mengulangi sejarah dan faktor-faktor lain.
Analisis teknikal dijalankan menggunakan pelbagai indikator. Ramalan profesional dibuat oleh peniaga profesional selepas analisis teknikal.
Pasaran sekuriti Rusia masih kurang berkembang berbanding pasar negara lain. Perkembangan pasaran saham menyumbang kepada pengembangan instrumen kewangan. Di samping itu, terdapat pelbagai jenis pasaran saham. Pasaran saham utama melibatkan penerbitan dan penempatan sekuriti baru untuk kali pertama. Pasaran saham sekunder boleh diatur atau tidak teratur. Pasar saham juga diklasifikasikan mengikut wilayah.
Bergantung kepada instrumen kewangan yang didagangkan, peniaga memilih broker untuk mendapatkan akses kepada dagangan. Penarafan broker Forex membolehkan anda menilai bilangan instrumen kewangan yang mengakses broker tertentu. Broker mempunyai komisen yang berbeza dan keadaan kerja. Adalah perlu untuk berfikir dengan teliti apabila memilih broker untuk berdagang. Penarafan broker Forex termasuk perbandingan broker untuk semua aspek penting dalam kerja.
Perbezaan antara analisa asas dan teknikal
Analisis fundamental melibatkan kajian faktor-faktor asas yang mempengaruhi harga semasa siaran berita dan dalam jangka panjang. Petunjuk utama termasuk: tahap KDNK, pengangguran, perubahan dalam kadar pembiayaan semula, dan sebagainya.
Analisis teknikal melibatkan analisis carta harga menggunakan petunjuk, bentuk geometri, garis sokongan dan rintangan harga. Analisis teknikal lebih lengkap dengan mengambil kira aspek psikologi pemain dalam jangka pendek dan sederhana. Hampir semua pedagang menggunakan analisis jenis ini, sementara beberapa pemain menggunakan analisis asas, yang dikaitkan dengan keperluan untuk mengkaji sejumlah besar data untuk membentuk kesimpulan objektif.
Walaupun selepas membuat kesimpulan berdasarkan analisa asas, peniaga mencari titik masuk yang paling mudah ke pasaran menggunakan alat analisis teknikal. Ramai pedagang menggunakan program khas untuk menjalankan analisis teknikal. Program analisis pasar saham, sebagai peraturan, menganalisis carta dan mengidentifikasi isyarat berbagai indikator. Walau bagaimanapun, kebanyakan peniaga terlibat dalam analisis carta sendiri, tanpa menggunakan perisian tambahan. Analisis teknikal pasaran saham melibatkan penggunaan isyarat dari petunjuk yang berbeza, manakala program memberi isyarat berdasarkan satu atau dua indikator dan tidak memperhitungkan banyak faktor lain, seperti pembebasan berita penting, dll.
Postulat analisis teknikal
Fungsi utama pasaran adalah seperti berikut:
- dalam kepekatan tunai bebas melalui penjualan sekuriti;
- dalam menarik pelaburan dengan menganjurkan pembelian sekuriti syarikat;
- untuk memastikan tahap kecairan yang tinggi.
Pasaran saham - konsep itu tidak begitu abstrak kerana ia mungkin kelihatan. Di belakang sekuriti yang diletakkan untuk jualan adalah ekonomi sebenar organisasi operasi yang menyediakan pekerjaan, menghasilkan barangan, kerja atau perkhidmatan, dan membayar cukai.
Terdapat tiga prinsip utama dalam pasaran saham yang digunakan pedagang profesional untuk membina strategi perdagangan mereka:
- Harga mengambil kira segala-galanya.
- Harga bergerak mengikut arah.
- Sejarah mengulangi sendiri.
Harga mengambil kira segala-galanya. Seperti mata wang, Forex, pasaran saham mengambil kira bukan sahaja keadaan ekonomi negara, tetapi juga harapan para peniaga. Harapan berdasarkan khabar angin, berita dan analisis pasaran asas, serta maklumat orang dalam. Menganalisis carta, peniaga menerapkan pengetahuan, maklumat, petunjuk dan analisis cara lain untuk menentukan arah pergerakan harga yang paling mungkin.
Harga boleh dipengaruhi oleh sejumlah faktor yang berbeza, seperti: pernyataan oleh ahli politik, bencana alam, menunggu berita penting yang akan dikeluarkan, dan lain-lain. Semua, benar-benar semua maklumat yang tersedia secara umum sudah terkandung dalam harga.
Harga bergerak mengikut arah. Pasaran saham, seperti pasaran Forex, terdedah kepada trend. Iaitu, harga tidak pernah bergerak secara rawak. Ini disahkan oleh penunjuk utama analisis teknikal - trend.
Sejarah mengulangi sendiri. Psikologi kebanyakan pemain menunjukkan kehadiran senario tertentu tindakan yang diaktifkan dalam situasi yang berbeza. Ia adalah pengulangan sejarah yang menyumbang kepada peruntukan peraturan am untuk menjalankan analisis teknikal pasaran.
Petunjuk Analisis Teknikal
Analisis teknikal pasaran saham dilakukan dengan membina dan menggunakan penunjuk berikut:
- garis trend, tahap sokongan dan rintangan;
- bentuk geometri;
- penunjuk teknikal kumpulan pengayun;
- petunjuk penunjuk teknikal.
Garis trend
Jika harga bergerak naik atau turun, pergerakan ini boleh dipanggil trend. Jika harga bergerak ke sisi, ini adalah trend yang mendatar. Trend mempunyai beberapa kitaran: nukleasi, pembangunan dan penyelesaian. Seorang peniaga sedang mencari tanda-tanda trend yang muncul untuk memasuki pasaran dalam arahnya. Anda perlu keluar pasaran pada tanda pertama pada akhir trend.
Kemunculan trend dalam jangka panjang, sebagai peraturan, adalah disebabkan faktor asas. Oleh itu, trend boleh dibentuk di bawah pengaruh berita penting. Salah satu prinsip perdagangan pertukaran adalah: jangan bermain menentang tren atau bermain arah trend. Sekiranya seorang peniaga cuba bermain di pasaran, dia akhirnya akan mengalami kerugian.
Pembangunan trend boleh mengambil masa yang lama. Trend boleh bertahan selama berbulan atau bahkan tahun. Selesaikan trend ini juga disebabkan faktor asas. Tanda penyelesaiannya boleh menjadi turun naik harga yang besar dalam arah yang bertentangan. Ragu-ragu ini menunjukkan bahawa pemain utama telah menutup kedudukannya.
Jika anda melihat carta di bawah, anda boleh melihat trend menurun. Garis trend dengan trend menurun ditarik pada harga tertinggi. Dalam aliran menurun, garisannya ditarik pada paras terendah.
Untuk menentukan trend, peniaga juga menggunakan petunjuk tambahan, contohnya, purata bergerak, ADX dan lain-lain.
Tahap Sokongan dan Rintangan
Tahap rintangan ialah garis harga yang menyentuh beberapa kali dan melawan kembali. Sebagai contoh, garis trend (dalam contoh di atas) berfungsi sebagai garis rintangan. Imej menunjukkan bahawa harga menyentuh garis trend, tetapi tidak memecahkannya. Berhampiran garis trend, adalah perlu untuk memasuki pasaran dalam arah trend, dengan syarat tiada tanda siapnya.
Selepas harga menembusi garis rintangan, garis ini menjadi tahap sokongan harga. Ini ditunjukkan dalam carta harga di bawah.
Bentuk geometri
Angka-angka berikut dibezakan, digunakan untuk analisis teknikal bagan: segitiga, segi empat tepat, "bendera" ("pennant"), "kepala dan bahu", "tiga atas", "dua dan tiga bawah", "piring" dan lain-lain.
Semua angka dibahagikan kepada dua kumpulan: angka pembalikan dan kesinambungan. Corak pangsi menunjukkan peniaga kemungkinan pembalikan arah aliran semasa dan corak kesinambungan - menunjukkan kesinambungan yang lebih besar lagi. Selalunya, kaedah bentuk geometri tidak digunakan sendiri, tetapi dengan cara analisis lain.
Analisis teknikal pasaran saham, seperti pasaran Forex, melibatkan penggunaan bentuk geometrik, yang disebabkan oleh kelakuan berulang kebanyakan peniaga jika ia berlaku pada carta. Di kedua pasaran saham dan pasaran pertukaran asing, teknik analisis ini meluas.
Segi tiga Terdapat empat jenis segitiga yang digunakan untuk meramalkan tingkah laku harga: segmen menurun, menaik, simetri dan berkembang segitiga. Angka ini tergolong dalam kumpulan pembalikan. Sebelum memasuki pasaran apabila membentuk angka ini pada carta harga, perlu menunggu pecahan sempadannya.
Segi empat tepat. Angka ini terbentuk apabila garis sokongan dan rintangan yang jelas mendatar muncul pada carta. Sudut segi empat menunjukkan keseimbangan kuasa di pasaran.
"Bendera" atau "penanda". Ini adalah corak kesinambungan trend. Kemunculan bendera atau penanda pada carta harga disertakan dengan pembetulan pergerakan arah aliran.
"Kepala dan bahu." Angka ini sangat penting dalam pendidikan pada carta harian. Dalam jangka masa yang lebih kecil, sebilangan kecil peniaga bekerja, yang bermaksud reaksi terhadap pembentukan angka di bawah. Angka tersebut tergolong dalam kumpulan pembalikan. Juga, dalam analisis teknikal, angka "kepala dan bahtera" sering digunakan, yang dalam kes ini disebut "double bottom".
Bahagian atas tiga. Angka ini tergolong dalam kumpulan pembalikan dan membentuk tiga puncak pada tahap harga yang sama.
"Double dan triple bottom." Model ini adalah bertentangan dengan tiga bahagian atas. Harga menggariskan tiga baris dalam satu julat.
Pecah. Model trend pembalikan. Yang paling penting ialah jangka masa panjang - carta harian, mingguan. Pembentukan angka ini boleh berlangsung lebih dari sebulan.
Petunjuk Teknikal Arah
Menentukan hala tuju trend memainkan peranan penting dalam perdagangan. Permainan menentang pasaran jarang berakhir dengan keuntungan. Analisis teknikal pasaran saham sangat mirip dengan analisis mata wang.
Bergerak purata. Purata pergerakan atau MA adalah penunjuk arah yang paling penting. Penunjuk ini secara visual mewakili garis yang dibina pada harga purata untuk tempoh tertentu. Apabila membina penunjuk ini, harga penutup adalah yang paling penting.
Terdapat ucapan dalam pasaran pelaburan: "Pasaran dibuka oleh amatur, dan rapat profesional." Ia sepenuhnya mencerminkan kepentingan harga penutupan. Peniaga profesional tawaran terbuka dalam jumlah yang besar dan mempunyai pengaruh yang kuat terhadap harga. Ia adalah untuk sebab-sebab ini bahawa penutupan harga diberi kepentingan yang paling penting.
Antara jenis MA yang paling popular adalah purata pergerakan yang sederhana, eksponen dan berwajaran. Purata Pergerakan Mudah (SMA) didasarkan pada purata aritmetik tempoh masa yang dipilih. Purata Pergerakan Berwajaran (WMA) dibina dengan mengambilkira pekali "berat", iaitu, harga terkini diambil kira sepenuhnya. Exponential Moving Average (EMA) adalah serupa dengan WMA, tetapi mengambil kira semua harga pada tempoh sebelumnya.
Biasanya, peniaga menggunakan dua MA dalam tempoh yang berbeza. Dalam kes ini, isyarat membeli dianggap sebagai persimpangan cepat MA lambat MA dari bawah ke bawah. Suatu isyarat jual adalah persimpangan cepat MA lambat MA dari atas ke bawah.
Penunjuk kumpulan pengayun
Oscillators mengukur jumlah pasaran. Kumpulan indikator ini mengenalpasti zon beli belanja dan oversold di mana pembalikan kemungkinan besar. Petunjuk kumpulan ini memberikan isyarat yang paling jelas semasa pergerakan trend harga dalam saluran.
Pengayun yang paling popular di kalangan peniaga adalah seperti berikut: MACD, Stochastics Oscillator, RSI dan lain-lain. Penunjuk ini digunakan dalam analisis teknikal bukan sahaja saham, tetapi juga pasaran pertukaran asing.
Penunjuk MACD. Penunjuk ini dibina berasaskan data bergerak rata-rata tempoh yang berlainan dan bertujuan untuk menentukan pembalikan harga. Ia bermaksud "MovingAverageConvergence / Divergence", yang diterjemahkan sebagai "Moving Average Convergence / Divergence".
Rumusan untuk mengira penunjuk ini adalah seperti berikut: MACD = Fast EMA - EMA perlahan.
Sifat-sifat pengayun ini termasuk medan "cepat" dan "lambat", yang sesuai dengan tempoh EMA yang cepat dan perlahan.
Apabila harganya berada di atas tanda sifar penunjuk ini dan naik, ini menunjukkan pergerakan menaik harga, dan sebaliknya, jika harganya berada di bawah tanda sifar dan jatuh, ini menunjukkan pergerakan ke bawah.
Isyarat penunjuk ini adalah persimpangan harga pada tahap sifar. Oleh itu, menyeberangi tanda sifar dari bahagian bawah adalah isyarat untuk membeli, dan dari atas ke bawah - isyarat untuk dijual.
Jika penunjuk menunjukkan pergerakan harga yang salah (perbezaan), maka ini berfungsi sebagai isyarat untuk pembalikan harga.
Penunjuk Oscillator. Stochastics (Stochastic) mengambil kira bukan sahaja harga penutupan, tetapi juga paras tertinggi dan rendah tempatan. Penunjuk ini lebih bermaklumat daripada petunjuk lain kumpulan pengayun. Penunjuk ini menyediakan zon terlebih beli, yang terletak di atas tahap "80", dan zon oversold, yang terletak di bawah paras "20".
Isyarat untuk memasuki pasaran adalah persimpangan dua baris, mirip dengan isyarat penunjuk MACD. Divergence pada pengayun ini juga berfungsi sebagai isyarat kuat untuk memasuki pasaran.
Penunjuk RSI. Parameter utama penunjuk ini ialah tempoh yang dibina. Nilai disyorkan penulis adalah 14, tetapi tempoh 9 dan 12 juga sering digunakan. Penunjuk ini digunakan untuk mengukur kekuatan trend. Ia membandingkan kadar kenaikan dan kejatuhan harga dalam tempoh masa yang dipilih.
Sekiranya garis indikator diarahkan ke atas, ini menunjukkan trend yang semakin meningkat di pasaran, dan sebaliknya. Secara kondusional, keseimbangan daya, iaitu keseimbangan di pasaran, dicapai sekitar 50. Garis yang melintasi penunjuk peringkat 50 dari atas ke bawah berfungsi sebagai isyarat untuk membuka kedudukan menjual pendek. Persimpangan tahap 50 dari bawah ke bawah adalah isyarat beli.
