Peraturan monetari ekonomi

Pasaran moden memerlukan peraturan monetari oleh pengawalselia luaran. Ini adalah kerana keperluan pembangunan sistem pasaran, kerana ia sendiri tidak tertakluk kepada penyelesaian banyak masalah sosio-ekonomi. Konsep "tangan yang tidak dapat dilihat dari pasaran, " yang menurutnya harus mengatasi segala cabaran tanpa bantuan, telah gagal di banyak negara. Dan Rusia juga mengingati "terapi kejutan" sembilan puluhan abad yang lalu. Kesedaran bahawa pasaran itu sendiri tidak dapat wujud telah terlambat. Peraturan monetari ekonomi adalah salah satu instrumen kawalan luar sistem pasaran. Menurut banyak ahli ekonomi, ini adalah alat yang paling penting. Dalam artikel ini kita akan mengkaji dengan lebih terperinci dasar monetari, matlamat, instrumen, jenis. Dan mulakan dengan definisi asas.

Konsep itu

Peraturan monetari ekonomi adalah satu set langkah yang diambil oleh Bank Sentral (CB) yang bertujuan mengubah parameter penawaran uang.

Ini bermakna Bank Sentral memberi kesan kepada bekalan wang dalam ekonomi. Dan langkah ini mempengaruhi dinamik perolehan wang. Di bawah ini kita akan mengkaji secara terperinci kaedah peraturan monetari.

Matlamat

Di peringkat makroekonomi, matlamat pengawalseliaan berikut dibezakan:

1. Penciptaan syarat untuk pertumbuhan ekonomi.

2. Mengekalkan harga yang stabil.

3. Memastikan kestabilan kadar faedah dalam pasaran wang domestik, kadar pertukaran.

4. Mencapai pekerjaan maksimum.

Matlamat utama peraturan monetari adalah untuk mengekalkan harga yang stabil. Segala-galanya berasal dari mereka. Dalam ekonomi Rusia, mengekalkan harga stabil bergantung kepada penurunan inflasi yang konsisten. Ia memberi kesan kepada iklim pelaburan di negara ini dan pengukuhan pertumbuhan ekonomi jangka panjang.

Konsep inflasi

Inflasi adalah penurunan dalam kuasa beli mata wang kerana susut nilai. Sebagai contoh, inflasi tahunan ditetapkan pada 10%. Daripada ini ia mengikuti bahawa untuk 1000 Rubel hari ini ia akan mungkin untuk membeli jumlah barangan yang sama seperti 1100 dalam setahun.

Peraturan moneter Bank Sentral bertujuan untuk mengurangi inflasi. Jangan terkejut bahawa bank Rusia menyediakan pinjaman mahal. Ini disebabkan inflasi yang tinggi. Ia juga mustahil untuk menumpukan jumlah besar dalam tangan seseorang, kerana undang-undang yang tidak dapat dilihat di pasaran akan "memakan" modal setiap hari.

Peluang Bank Pusat Terbatas

Bank Pusat tidak mempunyai fungsi perundangan, jadi tugasnya hanya untuk melancarkan turun naik pasaran dalam segmen tertentu dari pasaran kewangan.

Walaupun terdapat batasan-batasan, Bank Negara boleh melaksanakan peraturan monetari, yang dirancang untuk:

1. Untuk meningkatkan kecekapan peserta dalam perolehan tunai.

2. Melindungi kepentingan baki peserta pasaran.

3. Lindungi dari peningkatan tiruan dalam kos mereka.

4. Buat syarat untuk pelaburan.

5. Membangunkan persekitaran yang kompetitif di pasaran.

6. Untuk memperluaskan pasaran untuk perkhidmatan perbankan dan meningkatkan kualiti mereka.

Peranan peraturan monetari sangat besar untuk makroekonomi secara keseluruhannya dan bagi setiap individu khususnya. Hari ini kita menyaksikan keadaan dimana inflasi dikurangkan. Ini telah menyebabkan pengurangan kadar deposit bank, yang kini jarang melebihi 8% setahun. Walau bagaimanapun, pada masa yang sama, pengawal selia ekonomi secara buatan mengurangkan baki sebenar peserta pasaran melalui kaedah lain, contohnya, melalui penurunan nilai mata wang negara. I.e. Mengurangkan nilai ruble secara artifisikal menyebabkan penurunan kuasa beli di pasaran dunia. Memandangkan hakikat bahawa negara kita mengimport semua barangan pengguna akhir, kita melihat kenaikan harga yang ketara. Oleh itu adalah jelas bahawa peraturan monetari di Rusia mempunyai ciri khususnya sendiri, tidak seperti negara lain. Oleh itu, seseorang tidak boleh mengatakan bahawa untuk setiap negara ada resipi universal untuk strategi yang betul. Kaedah yang berkesan untuk satu negara boleh membawa kepada kejatuhan kewangan yang lengkap di pihak lain.

Objek

Peraturan moneter ditujukan kepada objek berikut:

1. Kadar perolehan wang.

2. Jumlah pinjaman.

3. Kadar mata wang negara.

4. Permintaan dan pembekalan mata wang negara.

5. Bekalan wang dalam ekonomi.

6. Pelbagai animasi wang.

Peraturan monetari masing-masing penunjuk mempunyai kerangka waktu. Mereka ditubuhkan di pelbagai peringkat kerajaan. Oleh itu, tidak boleh dikatakan bahawa peraturan sistem monetari itu sepatutnya bebas dari kerajaan atas alasan yang mudah bahawa ia adalah Bank Pusat, yang tidak bawahan kepada pihak berkuasa negara, yang mengawal dirinya. Ia adalah mengenai tindakan yang diselaraskan oleh kerajaan dan Bank Pusat bahawa keberkesanannya bergantung.

Mekanisme ini

Mekanisme pengawalseliaan monetari termasuk:

• Ramalan.

• Perancangan

• Kaedah dan alat pendedahan.

Motif memerlukan wang

Peraturan dasar moneter bergantung pada motif kebutuhan akan uang.

Pandangan pertama adalah motif transaksi. Ia menyediakan fungsi ekonomi semasa peserta pasaran. Untuk orang biasa, motif urus niaga bermakna bekalan wang untuk perbelanjaan bulanan sehingga gaji seterusnya: produk, bil utiliti, komunikasi selular, dll.

Bagi perusahaan, motif urus niaga bermaksud dana yang dirancang untuk menyokong aktiviti perniagaan semasa (penyelesaian dengan pembekal, pembayaran sewa, dll.).

Bagi negeri ini, ini adalah rizab mata wang yang membolehkan penempatan di pasaran asing.

Jenis kedua adalah motif pencegahan. Ia membolehkan peserta pasaran membuat rizab. Bagi warganegara biasa, ini adalah rak untuk hari hujan, deposit atas deposit untuk menjimatkan dana, dan sebagainya. Perusahaan dan negara mewujudkan dana rizab dan penstabilan.

Jenis ketiga adalah motif spekulatif. Wang moden sahaja bukanlah sumber pemuliharaan nilai. Oleh itu, sebahagian daripada dana digunakan untuk membeli aset tidak ketara (kewangan) yang menjana pendapatan dalam bentuk pelbagai peratusan. Ini termasuk bon, stok, instrumen kewangan produksi.

Permintaan dan pembekalan wang

Permintaan dan penawaran wang adalah yang paling sukar untuk meramal kuantiti. Tidak mungkin untuk meramalkan faktor tingkah laku masa depan, kerana ia bergantung tidak hanya pada faktor makroekonomi, tetapi juga untuk pembangunan ekonomi dunia. Sebagai contoh, perkembangan mata wang kriptografi dan perdagangan elektronik membawa kepada penurunan permintaan untuk mata wang negara. Peningkatan permintaan terhadap wang bergantung kepada faktor-faktor berikut:

1. Pengurangan inflasi dan jangkaan inflasi.

2. Meningkatkan keyakinan terhadap sistem perbankan.

3. Pertumbuhan ekonomi.

Anda boleh memberi contoh yang baik mengenai peraturan moneter Persekutuan Rusia selepas krisis tahun 2008: negara menerapkan undang-undang di mana semua deposit bank hingga jumlah tertentu wajib diinsuranskan. Dan seseorang tidak boleh takut bahawa bank itu akan muflis, kerana negeri melalui syarikat insurans akan mengimbangi kerugian tersebut. Ini membawa kepada fakta bahawa penduduk telah meningkatkan keyakinan terhadap sistem perbankan.

Permintaan wang adalah penunjuk utama. Kaedah yang berkesan dan instrumen peraturan monetari bergantung kepada permintaan tinggi untuk wang. Ia juga bernilai mengingati bahawa keinginan untuk mendapatkan wang dan kemungkinan menerimanya tidak bertepatan. Di sini kita berhadapan dengan konsep seperti kecairan - wang tunai dan bukan tunai dalam akaun bank. Permintaan wang ditakrif sebagai sebahagian daripada kecairan.

Halaju wang

Dasar monetari peraturan ekonomi juga bergantung kepada penunjuk seperti halaju wang. Pertumbuhan deposit bank jangka panjang menyumbang kepada penurunan dalam kelajuan wang, dan sebaliknya, pemeliharaan sejumlah besar wang tunai dalam ekonomi meningkatkan kelajuan pergerakan wang.

Tawaran wang

Pengawal selia pasaran mesti mengira dengan betul tahap ketepuan wang dalam ekonomi. Adakah dia dapat menggunakan peningkatan bekalan wang dengan berkesan? Apakah kadar inflasi, jangkaan inflasi dan tahap risiko dalam ekonomi? Jawapan yang tepat kepada soalan-soalan ini mempengaruhi kelakuan pengawal selia. Kita boleh menyebut sebagai contoh permulaan tahun 2000-an di Rusia. Kemasukan wang yang besar ke negara ini, yang dikaitkan dengan keuntungan berlebihan daripada penjualan hidrokarbon, mempunyai kesan negatif terhadap ekonomi secara keseluruhan. Dia tidak boleh "mencerna" keseluruhan bekalan wang tanpa menjejaskan pengeluaran. Inflasi dipercepatkan kepada 10-12% setahun. Sehubungan ini, terdapat peningkatan yang ketara dalam kos pinjaman. Sektor-sektor ekonomi yang tidak berkaitan dengan sektor minyak dan gas terjejas teruk: pertanian, pengangkutan, pengangkutan, dan sektor awam. Pelaburan dalam sektor ini tidak dapat diimbangi berbanding pelaburan di kawasan lain. Terdapat juga ketidakseimbangan dalam pendapatan rakyat biasa. Sebagai contoh, gaji purata guru adalah di wilayah 6-7 ribu Rubles sebulan, dan tukang tapak di tapak pembinaan memperoleh beberapa ribu rubel setiap hari. Hari ini kita melihat bahawa ketidakseimbangan dalam sektor tidak begitu ketara, tetapi sekarang kita mempunyai masalah yang sama sekali berbeza dalam ekonomi.

Tawaran wang ditentukan oleh:

1. Aset kewangan (aset) Bank Negara. Ini termasuk pinjaman kepada bank, sekuriti - biasanya bon dalam bil perbendaharaan ekonomi terkemuka di dunia - rizab emas dan pertukaran asing.

2. Kadar faedah dalam pasaran wang domestik. Ia juga dipanggil kadar pembiayaan semula utama. Inilah peratusan di mana Bank Negara memberi pinjaman kepada bank perdagangan. Sememangnya, ia adalah lebih rendah daripada faedah yang memberi pinjaman kepada individu dan entiti perniagaan, kerana keuntungan masa depan bank dan peratusan risiko dan kemungkiran ditumpangkan di atasnya. Sebagai contoh, jika kadar pembiayaan semula utama adalah 7%, maka faedah pinjaman bank untuk individu tidak boleh lebih rendah, kerana tidak ada yang akan meminjamkan kerugian. Kadar faedah dalam pasaran jangka pendek dibentuk berdasarkan nisbah rizab sistem perbankan kepada depositnya. Hari ini kita menyaksikan satu situasi yang menarik yang tidak dapat dibayangkan dalam keseluruhan sejarah negara kita: orang meletakkan dana besar ke dalam deposit bank, yang, lebih-lebih lagi, hampir semua diinsuranskan. Dalam hal ini, pengawal selia kewangan memaksa wang rakyat dari bank, mewujudkan syarat untuk faedah rendah terhadap deposit.

3. Penciptaan rizab tetap.

Sistem perbankan sebagai faktor terpenting dalam mempengaruhi bekalan wang

Sistem perbankan mempunyai kesan yang besar terhadap bekalan wang. Kami menyenaraikan kaedah dan alatan peraturan monetari:

1. Pengurangan atau peningkatan dalam isu wang.

2. Mewujudkan aliran tunai yang mampan.

3. Mengendalikan operasi di pasaran kewangan untuk mengawal aliran tunai.

Kaedah pengawalseliaan monetari di negara maju dan negara membangun secara radikal berbeza.

Bank pusat adalah pemain utama dalam peraturan. Untuk melakukan ini, beliau menggunakan alat pengawalan dasar monetari berikut:

1. Pengeluaran wang tunai.

2. Pembiayaan semula bank, iaitu, Bank Pusat menjadi "bank untuk bank" dan mengeluarkan pinjaman kepada bank perdagangan pada kadar yang ditetapkan olehnya. Dana kedua ini dikreditkan semula dalam pasaran domestik pada kadar yang lebih tinggi.

3. Operasi di pasaran terbuka untuk penjualan sekuriti dan mata wang untuk penempatan di arena antarabangsa.

Terima kasih kepada operasi di atas, satu mekanisme peraturan kewangan sedang dibentuk.

Oleh itu, peranan yang paling penting dalam makroekonomi dimiliki oleh Bank Pusat negara. Kami akan meneliti subjek ekonomi ini dengan lebih terperinci kemudian dalam artikel ini.

Status CBR

Dalam sistem perbankan Rusia, CBR adalah bank utama negara. Ia adalah di bahagian atas keseluruhan sistem kewangan negara dan direka untuk menyesuaikan kadar semua bank lain mengikut strategi ekonomi umum. Ini disebabkan oleh pembiayaan semula dan kawalan. Sebagai fungsi terakhir, Bank Pusat mempunyai hak untuk menggantung aktiviti institusi kredit dengan membatalkan lesennya. Baru-baru ini, senarai yang agak mengagumkan dari orang-orang tidak beruntung sedemikian telah dikumpulkan. Ramai juga berpendapat bahawa Bank Pusat sepenuhnya membersihkan platform untuk bank besar dengan penyertaan negeri.

Bank Pusat juga merupakan ejen utama dasar kewangan negara. Bagaimanapun, beliau tidak menggunakan kaedah preskriptif untuk mencapai matlamatnya, tetapi kaedah pengurusan ekonomi.

Siapa yang tertakluk kepada Bank Negara Rusia?

Walaupun Bank Negara Rusia adalah bank utama negara, yang merupakan satu-satunya hak untuk mencetak rubel, ia tidak dibawah sama ada kepada kerajaan Persekutuan Rusia atau badan kerajaan lain. Sekiranya negeri kita tidak mempunyai cukup wang untuk membayar gaji, pencen dan manfaat, maka Bank Negara Rusia tidak akan memberi pinjaman kepada kerajaan. Sistem paradoks ini dibina dari awal pembentukan Rusia yang merdeka. Situasi ini memberi asas kepada banyak saintis politik untuk memanggil B. N. Yeltsin - presiden pertama Rusia - pengkhianat ke tanah air. Kepada siapa laporan Bank of Russia? Sesetengah orang dengan yakin menyatakan bahawa Bank Negara di negara kita adalah cawangan Sistem Rizab Persekutuan, sementara yang lain menganggapnya sebagai Dana Monetari Antarabangsa, yang lebih adil, kerana terdapat sebutan langsung dalam Undang-undang. Walau bagaimanapun, kedua-duanya yakin bahawa kita dikuasai oleh Rothschilds dan Rockefellers.

Tetapi adalah wajar untuk menganalisis Undang-undang Persekutuan mengenai "Bank Negara Persekutuan Rusia", semuanya berlaku: Bank Negara terdiri daripada ketua dan ahli lembaga pengarah dalam jumlah 14 orang. Kesemua mereka dipilih oleh Duma Negeri dalam persetujuan dengan Presiden Persekutuan Rusia. Sekarang adalah perlu untuk menjawab soalan logik: adalah Bank Negara Rusia seperti organisasi pro-Amerika? Jawapan afirmatif hanya jika parlimen negara itu sendiri juga pro-Amerika.

Selain itu, kami akan menjelaskan kepada para peminat yang mengaitkan Bank Negara Rusia ke Amerika Syarikat bahawa sejak 2014, 75% daripada semua keuntungan Bank Negara Persekutuan Rusia telah dipindahkan ke bajet Persekutuan Rusia, dan baki 15% pergi ke Vnesheconombank.

Oleh itu, undang-undang itu benar-benar memisahkan Bank Negara Rusia dari kerajaan Rusia. Dan jika mereka bertengkar di antara mereka, maka ketuanan akan ada dengan Bank Pusat, kerana isu yang dipertikaikan diputuskan di Mahkamah Antarabangsa, keputusan yang di bawah Perlembagaan lebih tinggi daripada keputusan mahkamah dalaman. Inilah Perlembagaan kita, yang telah berkuatkuasa di negara ini sejak tahun 1993.

Fungsi Bank Negara Rusia

Bank of Russia melaksanakan fungsi berikut:

1. Ia adalah pemberi pinjaman kepada organisasi kredit di dalam negara.

2. Bersama dengan Kerajaan Persekutuan Rusia, ia sedang membangunkan dasar kewangan bersatu.

3. Ia mempunyai monopoli mengenai isu mata wang negara.

4. Menubuhkan kawalan mata wang.

5. Menetapkan peraturan untuk menjalankan operasi perbankan, pelaporan sistem perbankan dan perakaunan.

Daripada senarai, anda dapat melihat bahawa Bank Pusat berfungsi bersama dengan kerajaan. Iaitu, mereka bertindak sebagai rakan kongsi, dan tidak ada tanda-tanda subordinasi. Fakta ini membolehkan banyak orang mengatakan bahawa Rusia adalah koloni sistem kewangan Barat. Walau bagaimanapun, penyokong sistem sedemikian yakin bahawa ia dapat membendung kesesatan pegawai Rusia tempatan dari pengeluaran wang yang tidak terkawal dan dari pinjaman domestik yang berterusan. Adalah cukup untuk menganalisis jumlah rasuah yang tidak lagi tersembunyi untuk bertanya: kawalan luar terhadap akhbar percetakan benar-benar merupakan faktor negatif? Mungkin hanya fakta ini entah bagaimana menyelamatkan negara dari jumlah inflasi.

Percubaan untuk mendapatkan semula "kemerdekaan"

Di negara kita ada beberapa timbalan dan ahli politik yang secara terbuka menyokong nasionalisasi Bank Negara. Mereka sentiasa mengemukakan draf undang-undang kepada Duma Negeri, tetapi gelombang negatif kritikan awam segera meningkat terhadapnya. Kenapa ini berlaku? Ada kemungkinan rakyat kita tidak mempercayai keadaan kita sendiri, yang menipu mereka berkali-kali. Bagi kebanyakan orang, pilihan kemerdekaan Bank Negara Rusia dari kerajaan memberikan keyakinan yang lebih besar kepada masa depan daripada menyerahkannya ke negeri ini, di mana tidak akan ada kawalan ke atas bekalan wang. Marilah kita ingat masa-masa USSR: semua orang mempunyai wang, tetapi tiada siapa yang mahu menjual barang-barang untuk kertas yang tidak berguna, kerana kerajaan sepanjang masa campur tangan dalam dasar monetari dan monetari Bank demi keuntungan politik yang secukupnya untuk menjejaskan pembangunan. Oleh itu, terdapat situasi di mana pengeluar menyimpan barangan di gudang, secara sukarela mewujudkan defisit, dan menukarnya di pasaran "hitam" pada harga yang berpatutan. Tiada langkah pentadbiran membantu pengusaha untuk memasuki pasaran undang-undang. Itulah sebabnya rakyat kita ditinggalkan tanpa sumbangan mereka, kerana untuk memperbaiki ekonomi, kita perlu memusnahkan mereka sepenuhnya dengan membekukan akaun dan mempercepatkan hiperinflasi.